Сущность и основные виды рисков в банковской деятельности

Стремительное развитие рыночных отношений в нашей стране обусло­вило особое внимание к этому вопросу и его научному исследованию, для осуществления которого при прежней административно - командной системе управления не было реальных предпосылок.Так как процесс принятия решения хозяйственными субъектами носил директивный характер при отсутствии риска и ответственности за последствия принимаемого решения, то убытки или потери покрывались из государственного кармана.

Многообразие и сложность изменений, происходящих в экономической политике Казахстана, вызывают объективную необходимость их глубокого осмысления, а также настоятельную потребность в дальнейшей разработке теории банковских рисков.

Понятие банковского риска появилось в казахстанской экономической литературе лишь в последние годы в связи с ориентацией на развитие рын­очных отношений в нашем государстве.

Первоначально обратимся к толкованию значения слова «риск». Термин «риск» в толковых словарях русского языка определяется как «возможная опасность, действие на удачу в надежде на счастливый исход», а также «принимать на себя всю ответственность, все последствия чего - либо» .

Следует отметить, что трактовка содержания, свойств и элементов риска в научной литературе неоднозначна.Ключевыми подходами к пониманию категории "риск" можно назвать следующие:

• суждение о риске, как о возможной опасности или неудаче;
• понимание риска как деятельности, совершаемой в надежде на удач­ный исход ; 
• соединение первого и второго подходов, как например: "вероятность ошибки или успеха того или иного выбора в ситуации с несколькими альтер­нативами";
• более обобщенные определения риска, выявляющие черты, харак­теризующие его как общенаучное понятие: "риск - специфическая форма дея­тельности, которая реализуется субъектом в условиях неопределенности" или "риск - неопределенность результатов неких событий" .

Существование риска непосредственно связано с наличием неопределен -ности, которая неоднородна по форме проявления и по содержанию. Нео­пределенность (или непредсказуемость) обуславливают:

• во-первых, многовариантный, вероятностный характер, противоречи­вость общественных явлений, элементы стихийности, случайности;
• во-вторых, факторы, связанные с наличием (доступностью) и качеством информации;
• в-третьих, воздействие субъектов (человека, группы, организации и т.д.), направленное на реализацию собственных интересов, целей и потребностей.

При этом необходимо четко разграничивать понятия неопределенности и риска, поскольку "риск" характеризует такую ситуацию, когда наступление некоторых событий весьма вероятно и может быть оценено количественно, а "неопределенность" предполагает невозможность оценки вероятности наступления таких событий.

Под риском в банковской сфере принято понимать вероятность, а точнее угрозу потери банком части своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления опреде­ленных финансовых операций.

Кредитный риск банка можно определить как максимально ожидаемый убыток, который может произойти с заданной вероятностью в течение определенного периода времени в результате уменьшения стоимости кредит­ного портфеля, в связи с частичной или полной неплатежеспособностью заемщиков к моменту погашению кредита. Кредитный риск банка включает риск конкретного заемщика и риск портфеля.

• кредитный риск - риск неуплаты заемщиком (эмитентом) основного долга и процентов, причитающихся кредитору (инвестору) в установленный усло­виями выпуска ценной бумаги срок (облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, векселя, государственные обязательства и др.), а также по привилегированным акциям (в части фиксированных обязательств по выплате дивидендов). Источником кредитного риска в рамках данного определения является отдельный, конкретный заемщик;
• кредитный риск - это вероятность уменьшения стоимости части активов банка, представленной суммой выданных кредитов и приобретенных долго­вых обязательств, либо что фактическая доходность от данной части активов окажется значительно ниже ожидаемого расчетного уровня. В данном случае источником кредитного риска является ссудный портфель банка как совокуп­ность кредитных вложений.

В связи с этим необходимо ориентироваться в применении следующих категорий :

• Расходы. Банковская деятельность невозможна без расходов. По отноше-нию к процентным расходам риск может проявляться в форме снижения рыночной стоимости финансового посредника и/или сокращения процент­ной маржи банка при неблагоприятном движении рыночных процентных ставок. Непроцентные расходы могут повыситься за счет требований к увели­чению оплаты труда сотрудников банка и так далее.
• Убытки. Недостаточный анализ предстоящей операции, просчеты, неадек­ ватный прогноз ситуации на рынке приводят к нерациональному разме­щению ресурсов, и проявляются в форме недополучения доходов или про -изведения дополнительных расходов.
• Потери. Непредвиденное снижение прибыли, или банковские потери, являются обобщающим показателем, характеризующим риск, присущий банковской деятельности.Этот показатель наиболее полно характеризует степень риска, поскольку объединяет все свойства категорий "расходы" и "убытки".

Следовательно, риск можно определить как угрозу того, что банк понесет потери,размер которых является показателем уровня риска и качества страте­гии в области риска.

Несмотря на то, что термин риск употребляется очень часто, само понятие риска многогранно и его можно определять по -разному. В наиболее широком смысле риском называется неопределенность в отношении наступления того или иного события в будущем. Что касается более конкретных определений риска, на них обычно влияет отрасль экономики, с которой связан, кто их дает. В банковском деле риск означает вероятность того, что произойдет событие, которое неблагоприятно скажется на прибыли или капитале банка.

Функция управления риском пронизывает все направления банковской деятельности. Ряд финансовых рисков связан с активными операциями, прежде всего кредитной и инвестиционной деятельностью. Деятельность по привлечению средств во вклады, депозиты, ценные бумаги и в форме остат­ков на расчетных и текущих счетах также связана с множеством рисков. Тот факт, что банк осуществляет одновременно и активные, и пассивные опера­ции, означает наличие дополнительных факторов риска, а также особого подхода к ограничению их влияния, получившего название «управление активами и пассивами». Деятельность операционных подразделений, функ­ционирование информационных технологий и реализация функции марке­тинга сопряжены с рядом функциональных рисков, которые также могут неблагоприятно сказаться на прибыли и капитале банка. Наконец, на банк в целом влияют другие внешние по отношению к нему риски, ряд из которых, например риск несоответствия условиям государственного регулирования, имеет первостепенное значение для деятельности банка .

По времени риски распределяются на ретроспективные, текущие и перс­пективные. Анализ ретроспективных рисков, их характера и способов их снижения дает возможность более точно прогнозировать текущие и перспек­тивные риски. Далее проводится анализ степени (уровня) уже существующих рисков. По степени (уровню) банковские риски можно разделить на низкие, умеренные и полные .

По основным факторам возникновения банковские риски бывают эконо­мическими и политическими.

Политические риски - это риски, обуслов­ленные изменением политической обстановки, неблагоприятно влияющие на результаты деятельности предприятий (закрытие границ, запрет на вывоз товаров в другие страны, военные действия на территории страны и др.)

Экономические (коммерческие) риски - это риски, обусловленные неблаго­приятными изменениями в экономике самого банка или в экономике страны. Наиболее распространенным видом экономического риска, в котором скон­центрированы частные риски, является риск несбалансированной ликвид­ности (невозможность своевременно выполнять платежные обязательства). Экономические риски также представлены изменением конъюнктуры рынка, уровня управления.

Эти основные виды рисков связаны между собой, и часто на практике их трудно разделить.В свою очередь, и политические, и экономические риски могут быть внешними и внутренними.

К внешним рискам относятся те, которые непосредственно не связанны с деятельностью банка или его контактной аудитории. На уровень внешних рисков влияет очень большое количество факторов - политические, экономи­ческие, демографические, социальные, географические и пр.

Коммерческие внешние риски могут быть страновыми, валютными и рисками стихийных бедствий (форс-мажорных обстоятельств) .

Страновой риск. Страновой риск - риск изменения текущих или будущих политических или экономических условий в стране в той степени, в которой они могут повлиять на способность страны, фирм и других заемщиков отве­чать по обязательствам внешнего долга.

Страновой риск иногда довольно значителен для некоторых банков и небанковских организаций, прямо или косвенно занятых во внешней торгов­ле и иностранных инвестициях. Например, банк, клиентами которого являют­ся отечественные корпорации, которые активно экспортируют большую часть продукции, должен при оценке кредитоспособности клиентов принять во внимание страновой риск этих фирм. Одинаково важной является оценка фирм, которые перевели значительную часть своих производственных мощ­ностей в другие страны. Прямые иностранные инвестиции увеличивают экономический и политический риски, также как риск перевода - аспекты, которые отсутствуют в чисто внутристрановом бизнесе.

Валютный риск. Валютный, или курсовой риск- это вероятность того, что изменения курсов иностранных валют (доллара, фунтов стерлингов, франка, иены и т.д.) приводят к появлению у банка убытков вследствие изменения рыночной стоимости его активов и пассивов. Валютный риск связан с неопределенностью будущего движения обменных курсов, т.е. цены нацио­нальной валюты по отношению к иностранным. Такие движения влияют на всех физических лиц, на деловые предприятия и правительственные учреж­дения. В качестве заемщиков, кредиторов, инвесторов и спекулянтов, они совершают сделки в валютах, отличных от национальной валюты.

К внутренним рискам относятся те, которые обусловлены деятельностью самого банка, его клиентов (заемщиков) или его конкретных контрагентов. На их уровень оказывают влияние деловая активность руководства самого банка, выбор оптимальной маркетинговой стратегии, политики и тактики и другие факторы.

Риски, связанные с характером банковских операций. В зависимости от характера банковских операций риски могут быть связаны со спецификой банковских или забалансовых операций, и те и другие подразделяются на риски активных и риски пассивных операций. Именно с помощью пассив­ных операций банк регулирует свои ресурсы для осуществления активных банковских операций. Риски пассивных операций с возможными затрудне­ниями в обеспечении активных операций ресурсами, т.е. риском несбалан­сированной ликвидности.

Риск, относящийся к чистой прибыли банка (после вычета всех расходов, в том числе налогов), известен под названием риск недополучения прибыли. Прибыль может неожиданно уменьшиться под воздействием внутрибан­ковских или внешних факторов, например изменений экономических усло­вий или изменений в законодательстве и регулировании. Обострение кон­куренции в банковской сфере в последние годы привело к сокращению спрэда между доходами по активам банка и стоимостью привлечения банком средств. Таким образом, акционеры банка всегда сталкиваются с возможным снижением их прибыли в расчете на одну акцию, что приводит к падению цены акций банка и подрыву ресурсной базы, необходимой для будущего роста.

Риски активных операций связаны с уровнем, так называемого, процент­ного риска, которому банки постоянно подвергаются в процессе своей дея­тельности. Риск процентной ставки - это риск, связанный с несовпадением (расхождением) по срокам пассивов, имеющим фиксированный процент, и активов банка, что приводит к незапланированным прибылям или убыткам, если процентная ставка на рынке изменяется непредвиденно. Риск % - ной ставки обычно регулируется и отслеживается «Комитетом по управлению рисками активов и пассивов».

Риск изменения процентных ставок- это риск отрицательного воздействия на прибыль банка непредвиденных изменений в общем уровне процентных ставок. Данный риск -это результат непостоянства процентных ставок и представляет собой явление, объективно присутствующее в рыночной эконо­мике .

Причина потерь банка - это разрыв между сроками возврата банковских активов и сроками выполнения обязательств банком, как правило, присутст­вующий в деятельности любой кредитной организации. Фиксируя процент­ные ставки по заключаемым договорам (как кредитным, так и депозитным), банк часто оказывается в ситуации, когда он либо должен покупать подоро­жавшие ресурсы для фондирования активных операций, ставки по которым устанавливались при более низком уровне доходности финансовых рынков, либо размещать купленные ранее дорогие ресурсы по снизившимся ставкам, так как их размещение осуществлялось на менее длительный срок, чем привлекались ресурсы.

Еще одним видом риска, связанным с характером банковских операций является портфельный риск.

Портфельный риск заключается в вероятности потери по отдельным ти­пам ценных бумаг, а также по всей категории ссуд. Портфельные риски под­разделяются на финансовые, риски ликвидности, систематические и несисте­матические. Финансовые риски могут быть определены следующим обра­зом: чем больше заемных средств имеют банки, акционерные общества, в том числе и совместные банки, тем выше риск для их акционеров. В то же время заемные средства являются важным и выгодным источником финанси­рования, так как чаще всего обходятся дешевле, чем выпуск и продажа дополнительных тиражей ценных бумаг.

Систематический риск - связан с изменением цен на акции, их доход­ностью, текущим и облагающим процентом по облигациям, ожиданиям про­центов по дивидендам и дополнительной прибылью, вызванными обще­рыночными колебаниями. Он объединяет риск изменения общерыночных цен и риск инфляции. Поддается довольно точному прогнозу, так как тес­нота связи (корреляции) между биржевыми курсами акции и общим состоя­нием рынка регулярно довольно достоверно регистрируется различными биржевыми индексами .

Несистематический риск не зависит от состояния рынка и является специ­фикой конкретного предприятия, банка. Он может быть отраслевым и финан­совым. Основными факторами, оказывающими влияние на уровень несисте­матического портфельного риска, являются наличие альтернативных сфер вложения финансовых ресурсов, конъюнктура товарных и фондовых рынков и др. Совокупность систематических и несистематических рисков называют риском инвестиций.

Риск ликвидности. Фундаментальной детерминантой жизнеспособности коммерческого банка является его способность генерировать, во все времена, необходимые фонды для покрытия как ожидаемых, так и неожиданных изъятий денежных средств. Такие изъятия, проходящие сквозь весь ряд бан­ковских активов и обязательств, являются лишь частично предсказуемыми. Тем не менее, они составляют значительный элемент риска. В стремлении минимизировать этот риск, банковский менеджмент, в первую очередь, дол­жен быть способным оценить этот риск.

Постоянная готовность финансовых ресурсов к переводу средств, по приказу ли клиентов или в связи с регулятивными целями, задачами банков­ской политики или иными назначениями, имеет прямое отношение к банковской ликвидности. В связи с природой банковского бизнеса, структура баланса банка изменяется непрерывно, равно как и степень ликвидности банка. Эти изменения имеют также прямое влияние на его прибыльность. Поэтому задача банковского менеджмента - сбалансировать потребность в адекватном уровне ликвидности с соображениями прибыльности. Эта ком­бинация целей требует масштабного планирования и эффективного управ­ления факторами, влияющими на банковскую ликвидность.

Ликвидностью банка называется его способность удовлетворять свое -временно требования своих вкладчиков и других кредиторов. Риск ликвид­ности - риск, обусловленный тем, что банк может быть недостаточно ликви­ден или слишком ликвиден. Риск недостаточной ликвидности - это риск того, что банк не сможет своевременно выполнить свои обязательства или для этого потребуется продажа отдельных активов банка на невыгодных условиях .

Риск излишней ликвидности - это риск потери доходов банка из-за избытка высоколиквидных активов и, как следствие, неоправданного финансирования низкодоходных активов за счет платных для банка ресурсов.

Ликвидность является мерой способности банков удовлетворять не только текущие требования своих кредиторов, но и законные требования заемщиков. Примером последних служат обязательства банка по открытым кредитным линиям. На ликвидность воздействуют неправильные решения в области кредитования, непредвиденные изменения процентных ставок или изменения в экономике в целом. Практически любая банковская операция воздействует на ликвидность, но существенно то, что во многом факторы, определяющие ликвидность банка, находятся за рамками его контроля.

Кредитный риск. Кредитный риск или риск не возврата долга может быть определен как неуверенность кредитора в том, что должник будет в состоя­нии и будет намереваться выполнить свои обязательства в соответствии со сроками и условиями кредитного соглашения. Это состояние может быть вызвано неспособностью должника создавать адекватный будущий денеж­ный поток в связи с непредвиденными неблагоприятными изменениями в деловом, экономическом и политическом окружении, в котором оперирует заемщик; неуверенностью в будущей стоимости и качестве (ликвидности и возможности продажи на рынке) залога под кредит; трещинами в деловой репутации заемщика.

Коммерческие банки, участвующие в процессе кредитования, сегодня под­вержены как внутренним, так и внешним испытаниям. Поэтому даже при самой лучшей кредитной политике неизбежно возникают потери по креди­там. По идее банк не должен выдавать заведомо «плохих» кредитов, но известно, что часть из них станет таковыми в дальнейшем. Репутация банка может быть серьезно подорвана увеличением доли проблемных кредитов, что в свою очередь, может повлиять на позицию банка на рынке кредитных ресурсов.

Кредиторы ожидают, что им будет выплачена вся сумма кредита или зай­ма, которую они предоставили, плюс, в большинстве случаев, они будут периодически получать оговоренный процент, пока кредит не будет погашен. Они избегают риска и поэтому хотят ограничить свою подверженность риску, или степень неизвестности, до минимума. В действительности, они хотят определить степень риска, связанного с определенным заемщиком и с видом кредита, который они собираются предоставить, до того, как они пре­доставят этот кредит, а также на всем протяжении действия кредита.

Кредитный риск, или риск не возврата долга, чаще всего зависит от таких факторов, как степени концентрации кредитной деятельности банка в какой-либо сфере, чувствительной к изменениям в экономике; удельного веса кредитов и других банковских контрактов, приходящихся на клиентов, испытывающих определенные специфические трудности; внесения чистых или существенных изменений в политику банка по предоставлению кре­дитов, формированию портфеля ценных бумаг; удельного веса новых и недавно привлеченных клиентов и т.д.

Банки должны в большей степени избегать риска, чем другие кредиторы, так как они только в малой степени используют свои собственные средства. Вместо этого, они в большей степени полагаются на своих вкладчиков и кредиторов, как поставщиков необходимых финансовых ресурсов. Существо­вание банка полностью зависит от его способности привлекать ресурсы от третьих сторон на непрекращающейся основе. Эта способность базируется на собственной кредитоспособности банка, как она чувствуется его кредитора­ми, то есть его способности осуществлять по требованию кредиторов или в соответствии с наступившими сроками платежи по возврату тех фондов, кот­орые кредиторы предоставили банку.

Чтобы преуспеть в той области деятельности, для которой характерен повышенный риск, банкам следует развивать особые механизмы принятия решений. Они должны позволять оценить, какие риски и в каком объеме может принять на себя кредитная организация; определить, оправдывает ли ожидаемая доходность соответствующий риск?

Элементы системы управления рисками на уровне банка показаны на рисунке (рисунок 1):

На основе этого должны быть разработаны и претворены в жизнь мероприятия, которые позволяют снизить влияние фактора риска. Методом реализации данной задачи является разработка систем управления риском, которые позволяют руко­водству банка выявить, локализовать, измерить и проконтролировать тот или иной вид риска и тем самым минимизировать его влияние. Как отмечалось, система управления риском состоит из ряда элементов.

Система управления риском реализуется через конкретные мероприятия, осуществляемые на уровне стратегического управления, уровне организационных подразделений или в рамках взаимодействия ряда подразделений для контроля риска при той или иной сложной операции.